Прошлый год оказался довольно урожайным для отечественных коллекторских агентств. О таких объемах работы еще пару лет назад они даже не мечтали. В 2010 г. динамика выкупа коллекторами долгов не будет столь стремительной, а дисконты, по которым они выкупают долги, станут менее значительными.
За сущие копейки
В 2009 г. в условиях экономического кризиса на коллекторском рынке произошли значительные перемены. Резкий приток клиентов участники рынка ощутили еще с февраля 2008-го, но за минувший год количество обращений к ним банков по долгам розничных клиентов увеличилось в несколько раз. По оценкам Независимой ассоциации украинских коллекторских агентств (НАУКА), в которую входят 11 компаний, общий объем просроченной задолженности в банках по итогам 2009 г. достиг порядка 100 млрд. грн. Из них примерно 24 млрд. грн. приходится на проблемную задолженность по розничным кредитам. Специалисты НАУКА отмечают, что из этой суммы только 11,5 млрд. грн. (45% долгов) было передано на обработку коллекторским компаниям. По словам Кирилла Ципривуза, президента НАУКА, доля ассоциации по объему обработанного проблемного портфеля составляла в 2009 г. порядка 30% от всей задолженности (3,2 млрд. грн. или около 700 тыс. кредитных дел), переданной коллекторам.
В то же время, по оценке аналитиков коллекторского агентства Verdict, сейчас общая цифра просроченных долгов населения без учета задолженностей по ипотеке и автокредитованию составляет порядка 10 млрд. грн. В 2009 г. около 10% из данной суммы было передано коллекторам, но только менее половины из нее они выкупили полностью. Как показал предыдущий год, основные сделки по продаже банками долгов происходят в конце года, поэтому коллекторы прогнозируют рост количества выкупленных долгов к концу 2010 г. Впрочем, как отмечает Алексей Тесленко, генеральный директор группы eCall (коллекторское агентство Verdict), важнее считать не выкупленную коллекторами сумму долгов, а уплаченную за нее цену. "Норма дисконта в таких операциях достигает 95-98%", – говорит он. Столь впечатляющие скидки имеют логическое объяснение.
Во-первых, проблемная задолженность, передаваемая коллекторам в прошлом году многими банками, имела довольно давний срок: средний возраст долгов, передаваемых в обработку коллекторам, составил 360 дней. Поэтому и цена на них резко снижалась. Ведь, по словам специалистов, эффективность взыскания проблемной задолженности напрямую зависит от срока ее возникновения. Например, средняя эффективность взыскания компаний – членов НАУКА в зависимости от срока задолженности составляет: до 90 дней – 85-92%, 90-180 дней – 40-43%, 180-270 дней – 15-18%, 270-360 дней – 9-12%, 360-600 дней – 6-8%. Поэтому логика коллекторов в вопросе стоимости выкупаемых долгов вполне понятна и предсказуема.
Во-вторых, финансовые учреждения не в состоянии самостоятельно эффективно работать со все возраставшими в прошлом году объемами проблемной задолженности. У них попросту нет на это нужных ресурсов. А необходимость держать в резервах огромные суммы подталкивала банкиров в объятия коллекторов. "Банки идут на это, чтобы быстрее избавиться от лишнего груза нерабочих активов, очистить балансы и освободиться от необходимости администрирования кредитного портфеля", – объясняет Алексей Тесленко.
Счастливы вместе
Специалисты НАУКА считают, что в 2010 г. уровень проблемной задолженности по розничным кредитам, которая будет сформирована в основном за счет естественного "старения" портфелей 2007-2008 гг., составит порядка 30-40 млрд. грн. Поэтому далеко не все банки сумеют пройти текущий год без обращений к услугам коллекторских агентств. К такому шагу финучреждения будет подталкивать и целый ряд задач, которые им придется решать. Одним из приоритетных направлений является уменьшение объемов отчислений в резервы под проблемные кредиты, которое в ряде случаев выгоднее обеспечить продажей просроченных долгов коллекторам. Ведь в этом году, а именно во втором его полугодии, финансисты ожидают возобновление кредитования. В частности, по словам Дмитрия Зинкова, председателя правления OTP Bank, в середине нынешнего года восстановится активное кредитование корпоративного сектора. OTP Bank, как и другие участники рынка, заблаговременно готовится к финансированию новых проектов все еще успешных и надежных компаний. Несмотря на имеющиеся риски и проблемы в экономике страны, а также все еще находящийся на балансах банков внушительный размер существующей проблемной задолженности, финучреждения просто вынуждены снова кредитовать, поскольку других способов улучшения финансовых показателей у них нет. На руку банкирам играет и тот факт, что, по словам Дмитрия Сологуба, начальника отдела анализа и исследований Райффайзен Банка Аваль, большинство банков на данный момент имеют избыточную ликвидность, из которой формируется определенный запас прочности для последующего кредитования. Кроме того, как считают сами банкиры, отечественные финансовые институты уже сформировали необходимый объем резервов под те кредитные риски, которые не могут быть покрыты операционной прибылью одного года. И даже если предположить, что качество портфелей продолжит снижаться, эта тенденция не станет критичной для банков. Финансисты уверены: максимальный объем резервов, которые банки будут вынуждены формировать в 2010 г., зачастую может быть компенсирован операционной прибылью за этот год. "Критическая масса задолженностей в большинстве банков уже достигнута", – подтверждает Алексей Тесленко.
Вместе с тем в 2010 г. не стоит ожидать увеличения объема проданных долгов. "Вероятно, показатель просроченных долгов населения без учета задолженностей по ипотеке и автокредитованию останется на уровне 1 млрд. грн. А вот сумма, за которую купят эти долги, скорее всего, вырастет", – отмечает Алексей Тесленко. По его прогнозу, на продажу в следующем году будут выставляться портфели лучшего качества, и как следствие – сократятся размеры дисконтов до 85-90%. Если в 2009 г. 1 млрд. грн. был бы выкуплен примерно за 20 млн. грн., то в 2010-м данный объем задолженностей может потянуть на все 100 млн. грн. Такая динамика, по словам представителя коллекторского агентства, будет свидетельствовать о стабилизации банковского сектора. Кроме того, ожидаемое падение размера дисконта объясняется еще и тем, что рынок коллекторских услуг становится все более конкурентным.
Расширяй и властвуй
В 2009 г. доля проблемных долгов, переданных в работу банками, в портфеле компаний НАУКА составляла 75%, страховыми, телекоммуникационными компаниями и предприятиями ЖКХ – 15%, долги корпоративных клиентов занимают около 10%. Прогнозировать, как изменятся данные соотношения в 2010-м, коллекторы не берутся, поскольку может быть несколько сценариев развития ситуации. В частности, многое зависит от того, станут ли банки активнее передавать коллекторам проблемные ипотечные и автокредиты. Также коллекторы ожидают рост продаж проблемной задолженности жилищно-коммунальных хозяйств и активизацию работы в данном направлении представителей сферы FMCG. По словам финансистов, расширение круга участников коллекторского рынка и восприятие коллекторских услуг как норму в деятельности представителей разных сфер бизнеса приближает Украину к показателям России и странам Восточной Европы, где факторинг уже несколько лет является основой работы с проблемными долгами.